市场有风险,出借需谨慎
热门搜索:

港澳资讯

原始股

上海新兰德

权重股

A股

什么是蓝筹股

概念股

北京首证

大盘股

次新股

 
 
您的当前位置:股票投资 > 股票行情 > 沪深300指数成分股调整哪些股票能关注

沪深300指数成分股调整哪些股票能关注

时间:2017/7/17 15:41:08阅读数:0作者:未知
特此声明:以上企业信息来自互联网,本公司不对真实性负责。此信息为企业免费宣传展示。安心贷与以上企业无任何关联关系。(若需删除,请致电安心贷客服4000515858)

沪深300指数成分股调整哪些股票能关注?

主要结论

1.即将被调入的沪深300成分股:在调整日前20个交易日至调整日跑赢沪深300指数和同市值的股票,平均每次的正超额收益为2.5%,胜率为75%。

2.即将被调出的沪深300成分股:在调整日前20个交易日至调整日跑输沪深300指数和同市值的股票,平均每次的负超额收益为-3.35%,胜率为80%。

3.两个投资策略:一个纯多头组合,在调整日前20个交易日买入预测被调入的股票,调整日卖出;一个多空组合,在调整日前20个交易日买入预测被调入的股票并卖空预测被调出的股票,调整日平仓。

4.我们为大家准备了预测的沪深300调入调出名单,供大家参考。本次沪深300指数成分股调整时间预计为6月13日,5月是该事件的最佳介入时机。

5.本次预计沪深300指数有30个成分股会调整,调入概率很高而且冲击力度很大的五个调入股票分别是:圆通速递、文投控股、玲珑轮胎、中南建设、协鑫集成;调出概率很高而且冲击力度很大的五个调出股票分别是:农产品、万丰奥威、百润股份、通化东宝、吉祥航空。

超额收益分析

每年的6月和12月,中证指数公司会对重要A股指数的成分股进行调整,包括沪深300指数等。而随着指数成分股的调入调出,跟踪该指数的基金包括ETF基金、LOF基金等也会对基金的持仓做出相应的调整,从而有可能会对即将调入调出的股票价格产生重要影响。 本文以沪深300指数为例,选取了沪深300指数过去12次的调入调出记录,来探讨沪深300指数的新调入(或新调出)成分股是否会存在着正(或负)的超额收益。 与我们其它的事件类研究一样,我们对超额收益的计算采用了两种方法:一是这些股票相对于同市值股票所具有的超额收益;二是这些股票相对于沪深300指数同期的超额收益。

 被调入的股票相对同市值股票表现 图1是沪深300指数新调入成分股在调入日前40个交易日到调入日后10个交易日的表现情况。从图中可以看出,新调入的成分股自调整日前40个交易日开始相对于同市值股票已经具有了超额收益,但最主要的超额收益区间还是集中在调整日前20个交易日到调整日。在过去12次沪深300样本股调整中,新进入成分股有9次具有正的超额收益,平均每次超额收益达2.5%。

注:以上信息来源于网络,如有发现侵权等行为内容,请与本站客服取得联系,给予一定删除!
X 关闭

扫一扫

关注微信账号